Salut investitori, în ultima vreme nu mai aud altceva decât AI — sunt numai colaborări, companiile își transferă capital între ele și mi se pare că toată lumea pariază pe asta. Nu vreau să spun că AI nu are potențial pe viitor, dar, după părerea mea, suntem încă la început și sunt mai mult promisiuni decât lucruri cu adevărat fundamentale care să schimbe economia și lumea peste noapte.
Așadar, vreau să întreb: unde vedeți oportunități interesante în afara AI? Mi se pare că se uită prea mult la companiile din domeniul AI și se neglijează restul.
Eu am pe watchlist Booking, Hermès, Nu Holdings — nu le voi analiza sau caracteriza aici, fiecare investitor își va face propria părere :)
Sectorul de lux este cu siguranță grozav și am observat că $MC.PA a crescut frumos recent.
În parte văd la fel — băieții își trimit milioane între ei, dar tu construiești ceva care s-ar putea să nu fie vizibil imediat. Uită-te la noile poziții din America: în boom‑ul COVID și chiar acum, deși cifrele de vânzări și profiturile cresc masiv, numărul pozițiilor noi este mult sub așteptările anterioare.
La celelalte sectoare stau cam ca tine, doar că eu deja am cumpărat Hermes și NU 😂. Booking nu vreau, dar încă mă gândesc la PayPal — cred că schimbările vor fi bune pe viitor, așa că e momentul potrivit pentru a‑ți construi o poziție 💁😎
De fapt, pentru moment AI nu este atât de interesantă, mai degrabă AGI. AI furnizează date deja existente, iar AGI le generează. AGI este termenul pentru superinteligență. S-ar putea să înceapă să funcționeze în jurul anului 2027. Link către un articol bun despre evoluția care se desfășoară.
https://situational-awareness.ai/
https://ide.mit.edu/insights/just-released-2025-mit-quantum-index-report/
Mi se pare că termenul „AI” e aruncat peste tot și folosit ca un buzzword pentru a atrage investitorii :D. Desigur, e interesant într-o oarecare măsură, dar dacă practic fiecare a doua companie se autodeclară astfel, pe viitor își va pierde acel efect. Cu siguranță companiile care nu folosesc AI sunt interesante, dar, logic, de obicei nu se încadrează în sectorul tehnologic. Așadar, pentru mine sunt $PEP, $KO, $WMT și $COST — ar putea fi interesante după o mică corecție. Pot menționa și REIT-urile și constructorii :) ($O, $WPC ...; $DHI ...), sau, așa cum menționezi, $LVMHF ...
Eu cred că Booking și NU Holdings au o mare parte din așteptări bazate tocmai pe faptul că vor folosi AI :) Ce vreau să spun este că e destul de greu să găsești ceva în care o mare parte din creșterea viitoare să nu fie atribuită tocmai utilizării inteligenței artificiale.
Dacă vrei să te desprinzi de influența AI și să ai unele investiții în afara ei, după părerea mea trebuie să te îndepărtezi aproape complet de sectorul tehnologic (și prin asta mă refer și la fintech-uri sau platforme de tipul Booking).
Unde să te uiți: producători de armament (deși, din nou, AI e prezentă și acolo), diverse companii industriale (dar, de exemplu, mineritul sau sectorul energetic sunt adesea impulsionate de AI), unele REIT‑uri etc. Problema este că aceste companii vor crește mult mai lent acum și, dacă boom‑ul AI va continua (și eu cred că va continua), vor rămâne în urmă chiar și în cazul unei corecții în tech. Sectorul tech poate să mai facă liniștit încă 100% înainte să scadă cu 30%.
E greu de spus, dar în prezent acțiunile din sectorul financiar sunt interesante. Evaluarea este mai ridicată, dar $NU sau $SOFI sunt companii excelente.
Un sfat bun e să te uiți, de exemplu, la Buffett — când a explodat bula dotcom el totuși a reușit să profite. Aș spune clasicele $KO $MA, de exemplu, sau retailul $WMT $UL, ori, cum era azi pe forum, $ADM $INGR. Poate ceva gaming, software. Așa să te plimbi în jurul unor astfel de firme și a ceea ce le înconjoară.
Acum o săptămână chiar căutam ceva ca să diversific, pentru că dacă AI o să scadă, să nu se ducă totul deodată :D