Europa caută încet-încet parteneri strategici care să o ajute să întrerupă aprovizionarea cu petrol și gaze din Rusia. Nu voi evalua astăzi dacă mișcările Europei sunt de succes sau nu, dar voi analiza împreună cu dumneavoastră un jucător lipsit de strălucire care nu și-a demonstrat încă adevăratul potențial de creștere în acest an. Între timp, acțiunile $BP+1.3% par încă destul de ieftine, compania are un parteneriat strategic semnificativ și plătește un dividend gras la jumătate din P/E față de Chevron. Deci, de ce nu a înregistrat încă o performanță puternică, așa cum a făcut-o cu concurenții săi?

Performanța $BP+1.3%

BP, sau British Petroleum, este o companie energetică britanică axată în principal pe produse petroliere, gaze naturale și energie fotovoltaică. Este posibil ca BP să fie în urma omologilor săi din SUA în domeniul petrolului și gazelor în 2022, dar acest lucru ar putea să nu mai fie cazul în viitorul apropiat, deoarece Europa încearcă să se debaraseze de dependența sa de petrol și gaze din Rusia.

$BP+1.3% este o companie britanică de energie care este răspândită în Marea Britanie, în plus, nu este doar un pariu pur pe petrol și gaze, ci este, de asemenea, un jucător puternic în domeniul hidrogenului verde și este un viitor jucător pe piața energiei regenerabile.

• Rezumat pe scurt din videoclipul atașat mai jos👇
• Deocamdată, se așteaptă ca în 2022 $BP+1.3% să raporteze venituri cu 30% mai mari decât în anul precedent, iar profitul pe profit ar putea, de asemenea, să crească rapid.
• $BP+1.3% se tranzacționează cu până la 32% mai ieftin decât concurenții săi la prețul actual al acțiunilor.
• Acțiunile de $BP+1.3% plătesc un dividend gras (4,5%).
• Analiștii văd un potențial de creștere de până la 23% pentru acțiunile $BP+1.3% în acest an.

Am extrasaceste date din următorul videoclip: (149) Cumpărați acest stoc ieftin de petrol pentru dividende mari, valoare și potențial de creștere? - YouTube

Să trecem acum la opinia mea personală.

Dacă ne uităm la performanța interimară a companiei, este clar la prima vedere că ATH este istorie veche. Compania și-a găsit fundul în 2020, de unde a revenit cu peste 87%, ceea ce este destul de respectabil, dar neglijabil în comparație cu colegii săi.

După cum puteți vedea în graficul cu prețul acțiunilor BP din acest an - prețul este destul de plat și nu oferă nicio performanță suplimentară.

Există 4 motive pentru creșterea mai slabă de până acum:

1. Managementul nu avea o viziune clară asupra profitului.
2. Reducerea valorii activelor rusești - BP a decis să renunțe la participația sa de 20% din Rosneft ca urmare a războiului - ar trebui să existe o compensație financiară din partea celor care cumpără participația BP în timp.
3. Ticăloșie politică în întreaga UE.
4. Compania se concentrează pe trecerea la energiile regenerabile, în timp ce concurenții profită de perioada actuală de cerere ridicată de petrol și gaze.

De ce s-ar putea schimba acest lucru pe termen scurt?

Un catalizator major pentru creștere - Puterea operațiunilor europene

BP este acționar la gazoductul Trans-Adriatic Pipeline și, de asemenea, deține o participație în cel mai mare câmp de gaze din Azerbaidjan. Conducta transadriatică, care face parte din Coridorul sudic de gaze naturale, transportă gaze naturale către Europa din zăcământul Shah Deniz din Azerbaidjan.

• BP este unul dintre principalii acționari, alături de Compania petrolieră de stat a Republicii Azerbaidjan.
• BP+1.3% deține o participație de până la 20% în această zonă și aproape 30% în Shah Deniz; în plus, este foarte bine că Europa dorește noi furnizori de gaze în afara Rusiei, ceea ce poate contribui la creșterea economică.

Având în vedere că prețurile europene la gaze naturale sunt în creștere, această participație, împreună cu capacitatea de a transporta gaze prin conducta TAP, a adăugat o capacitate uriașă de generare de venituri pentru BP, atât prin realizarea de prețuri la vedere, cât și prin blocarea unor contracte de furnizare viitoare favorabile.

Se așteaptă ca BP să publice marțea aceasta cel mai recent raport trimestrial, care ne va oferi o imagine ceva mai clară a performanței companiei.

Ce ne vom gândi - dacă ne uităm la aceste cifre roșii, majoritatea investitorilor s-ar întoarce imediat pe călcâie și ar trece mai departe... Dar 👇

Acesta este doar un impuls pe termen scurt - BP a luat o taxă semnificativă fără numerar de 24 de miliarde de dolari, ceea ce explică pierderea netă de 20,384 miliarde de dolari raportată în T122. Compania a trebuit să plătească această taxă prin intermediul activității sale întrerupte din Rusia.

Pentru a dovedi că aceasta a fost doar o problemă pe termen scurt, vă voi arăta mai multe previziuni ale analiștilor:

Concluzie

BP este o companie europeană de petrol și gaze care a înregistrat o scădere masivă a P/E pe baza strategiei sale confuze. Compania a fost puternic afectată de deprecierea activelor rusești și se tranzacționează în prezent la un raport P/E sub 5. BP a construit un interval de tranzacționare frumos de 26-34 de dolari în ultimul an și mă aștept ca profitabilitatea să rămână ridicată datorită prețurilor ridicate la energie și a presiunii continue a gazelor naturale în Europa. Din punctul meu de vedere, compania poate beneficia foarte mult de pe urma dorinței Europei de a avea alți furnizori de petrol și gaze, care se pot dovedi utili pentru BP pe baza unor parteneriate bune în Azerbaidjan. $BP+1.3% pare încă ieftin și are și un dividend gras care nu se va pierde niciodată în portofoliu. Cine a fost interesat de acest articol ar trebui să urmărească cu siguranță ultimul raport trimestrial al companiei de mâine, care ar trebui să fie deja mult mai pozitiv.

Întrebări pentru cititori:

• Investiți în $BP+1.3%?
• Cum vă afectează compania?
• Va fi raportul de mâine privind câștigurile un motor puternic pentru creștere?

Vă rugăm să rețineți că nu este vorba de consultanță financiară. Fiecare investiție trebuie să treacă printr-o analiză amănunțită.