Temerile legate de o invazie rusă în Ucraina au cântărit pe piețe în ultimele zile de tranzacționare, iar investitorii sunt îngrijorați de ceea ce ar putea însemna un conflict global pentru portofoliile lor. De aceea, este important să ne gândim la ceea ce fiecare poate face pentru a-și proteja portofoliile.
După cum spune Peter Oppenheimer, strategul șef pentru acțiuni globale laGoldman Sachs, spune
o invazie ar duce la o scădere semnificativă a pieței. Mai exact, companiile care depind în mare măsură de exporturile și importurile rusești vor avea de suferit din cauza veniturilor lor. Aceste companii vor resimți, de asemenea, impactul impunerii de către SUA a sancțiunilor economice împotriva Rusiei.
Având în vedere acest lucru, iată cinci acțiuni pe care să le vindeți dacă credeți că Rusia va invada Ucraina.
- Caterpillar
- Deere & Company
- Dover
- Dow
- Intel
1. Caterpillar $CAT
Una dintre cele mai cunoscute mărci de echipamente grele, Caterpillar, se confruntă cu dificultăți în acest an. Atunci când renașterea producției americane era la orizont, experții o numărau printre potențialii câștigători ai boom-ului "Build Back Better". Din nefericire pentru acțiunile CAT, întârzierea proiectului de lege a zădărnicit impulsul pieței pe termen scurt.
Acum, compania se confruntă cu noi presiuni din cauza sancțiunilor rusești iminente. Caterpillar face afaceri cu Rusia din 1973. Aceasta distribuie piese la Moscova și are operațiuni de producție în Tosna, potrivit site-ului web al companiei. Rusia a creat o piață profitabilă pentru producătorul de mașini.
Din nefericire, compromiterea relațiilor comerciale dintre SUA și Rusia nu poate decât să afecteze o mare companie americană cu legături atât de puternice cu Rusia.
În 2012, fostul director general al CAT, Doug Oberhelman, a declarat că, în opinia sa, Rusia ar putea deveni principala piață de export a companiei. Deși este posibil ca acest lucru să nu se fi întâmplat, legăturile Caterpillar cu Rusia rămân clare. Dacă credeți că conflictul se va agrava, acțiunile CAT merită cu siguranță vândute.
Deere & Company, casa emblematică a mărcii John Deere, este un producător de echipamente industriale cu o poveste similară cu cea a Caterpillar. Acest lucru nu este surprinzător, având în vedere că sectorul mașinilor și echipamentelor mecanice a reprezentat peste 30% din exporturile americane către Rusia în 2020. Deere este prezentă în Rusia de mai mult timp decât Caterpillar, având legături cu această țară de peste 130 de ani. În 2018, compania a anunțat că intenționează să își extindă operațiunile din Rusia pentru a include sectoarele echipamentelor agricole, silviculturii și construcțiilor.
Veniturile din exporturile rusești nu sunt singurul aspect al potențialei invazii care ar putea amenința prețul acțiunilor DE. Compania comercializează în principal echipamente agricole de mari dimensiuni. Acest conflict duce deja la perturbări ale lanțului de aprovizionare - iar agricultura nu este cu siguranță imună. În septembrie 2021, s-a raportat căagribusiness-ul este unul dintre cele mai promițătoare sectoare ale economiei ucrainene. Conflictul cu Rusia îl va perturba și va amenința vânzările de unelte și echipamente agricole. Atât Rusia, cât și Ucraina sunt mari producători de îngrășăminte, ceea ce va însemna probabil perturbări suplimentare pentru fermierii din întreaga lume.
Cu mai puțin de o lună în urmă, Dover a fost clasată ca fiind una dintre cele mai performante acțiuni din S&P 500 pentru anul 2021. Anul acesta a început deja cu mult diferit. La fel ca și colegii săi de pe această listă de acțiuni de vândut, Dover se ocupă în principal de producția de echipamente.
Mai multe rapoarte anuale și dosare ale Comisiei americane pentru valori mobiliare și burse (SEC) arată că societatea are vânzări și operațiuni în Rusia. În aceste documente, Dover afirmă în mod clar că orice tip de risc politic, economic sau valutar în Rusia ar reprezenta o amenințare pentru afacerile sale.
Este adevărat că Dover are o activitate mai diversificată. Aceste alte eforturi o vor ajuta să scape de o parte din presiune - dar investitorii inteligenți ar trebui să se uite în altă parte pentru moment.
Aldoilea grup ca mărime pe lista exporturilor americane în Rusia este cel al produselor chimice, al materialelor plastice și al produselor din piele.
Prin urmare, acest mare producător de produse chimice merită un loc pe această listă. Potrivit site-ului său web,Dow are o prezență permanentă în Rusia de 40 de ani, furnizând în principal pentru industriile din aval ale țării, cum ar fi petrolul și gazele naturale. Aceasta are două fabrici de producție în Rusia și birouri atât la Moscova, cât și la Kiev.
Dow a avut o lună mai bună decât majoritatea acțiunilor de vânzare de pe această listă, dar asta nu înseamnă că nu se va confrunta cu vremuri grele. Orice companie care are legături atât de puternice cu Rusia va fi în pericol, iar Dow are legături de afaceri și cu Ucraina.
Orice companie care se bazează în mare măsură pe materiale importate din Rusia va fi, de asemenea, în pericol dacă se impun sancțiuni. Sectorul producției de cipuri s-a confruntat deja cu întreruperi ale lanțului de aprovizionare, dar în cazul unui război Rusia-Ucraina, această tendință negativă se va accentua. Intel este cel mai mare producător de cipuri din Statele Unite și, deși a fost deja plasat pe listele de vânzare și de evitare din cauza ultimului său raport de profit, această criză internațională va înrăutăți și mai mult situația.
Rusia este unul dintre principalii producători atât de neon, cât și de paladiu, două elemente esențiale pentru producția de cipuri. De aici încolo lucrurile se înrăutățesc. Producătorii de cipuri sunt, de asemenea, dependenți de neon, care provine adesea din Ucraina.
Situația pare atât de sumbră pentru producătorii de cipuri, încât Peter Harrell, de la Consiliul de Securitate Națională de la Casa Albă, i-a îndemnat să găsească "surse alternative".
Dar nu există nicio garanție că producătorii de cipuri vor reuși, iar dacă nu vor reuși, se vor confrunta cu un viitor foarte incert. Intel, ca unul dintre liderii industriei, este cel mai departe de cădere.
Probabil că această situație pune riduri pe fruntea tuturor investitorilor în acest moment, dar eu cred că totul va fi bine în cele din urmă și chiar dacă va exista o scădere, piața va reveni la normal după un timp. Dar, în acest moment, singurul lucru pe care îl putem face este să încercăm să ne protejăm portofoliul.