Acțiunile aristocratului dividendelor Sherwin Williams $SHW sunt brutal de subevaluate, ceea ce nu este deloc un semn al declinului companiei. Dimpotrivă, această companie gigant dă semne de creștere pe termen lung, deschizând ușa pentru un punct de intrare interesant. Astăzi, vă voi arăta de ce compania este o achiziție ideală în acest moment.
De ce este acesta un moment bun pentru a investi?
După ce a atins un maxim istoric de peste 350 de dolari pe acțiune pe 30 decembrie, prețul acțiunilor Sherwin Williams $SHW a scăzut cu 30%, marcând o vânzare dramatică.
Acțiunile Sherwin-Williams$SHW se află acum deasupra unui minim al ultimelor 52 de săptămâni, în ciuda faptului că au depășit performanța în timpul vârfului pandemiei din 2020, urmând această performanță cu un an excepțional în 2021 și conducând la un an puternic în 2022. Iată de ce investitorii ar trebui să ia în considerare acțiunile Sherwin-Williams $SHW.
Sherwin-Williams $SHW: Cât poate dura o piață imobiliară în plină expansiune?
Compania suferă o pierdere de 30% față de maximele înregistrate anul trecut.
Sherwin-Williams $SHW, precum și Home Depot $HD și alte companii care au beneficiat de pe urma pieței imobiliare încinse, s-ar putea confrunta cu o încetinire a creșterii pe măsură ce ratele la creditele ipotecare cresc la cel mai înalt nivel din 2018. În 2020 și 2021, ratele scăzute la creditele ipotecare au ajutat cumpărătorii să își permită prețuri record ale locuințelor. Problema acum este că prețurile locuințelor și ratele dobânzilor ipotecare sunt ridicate, semn că am putea asista la o scădere a cererii de locuințe.
Indicele Case-Shiller urmărește prețurile imobilelor rezidențiale din SUA. Practic, este un fel de S&P 500 pentru locuințe. Acest indice a scăzut dramatic ca urmare a crizei financiare din 2008. În ultimii doi ani, indicele a crescut cu 31%, în timp ce ratele dobânzilor la creditele ipotecare pe 30 de ani au crescut cu 33%, ajungând la o rată medie de 4,4%. Cu alte cuvinte, epoca ratelor scăzute ale dobânzilor s-a încheiat, iar prețurile locuințelor sunt acum mai mult decât duble față de cele din 2011.
Aceasta este o veste proastă pentru Sherwin-Williams $SHW, care beneficiază atunci când oamenii cumpără mai multă vopsea pentru a renova clădirile existente sau pentru a vopsi altele noi. Compania are, de asemenea, un segment important de vopsele și acoperiri industriale, care ar putea fi afectat în cazul încetinirii creșterii economice.
Conducerea puternică
- În ciuda acestor factori nefavorabili, Sherwin-Williams $SHW conduce o creștere anuală a veniturilor de la o singură cifră mare până la o cifră mică de două cifre în 2022.
- Se preconizează un profit diluat ajustat pe acțiune cuprins între 9,25 și 9,65 dolari.
- Sherwin-Williams $SHW nu este o acțiune ieftină, dar este o companie industrială care are un istoric de creștere a veniturilor și a profiturilor pe termen lung, în timp ce prezintă în mod constant marje de exploatare foarte ridicate în comparație cu cele ale colegilor săi.
- În ultimii cinci ani, Sherwin-Williams $SHW și-a majorat veniturile cu o rată de creștere anuală compusă de 11% și un venit net de 10,5%.
- Investitorii în venituri s-ar putea să se întrebe de randamentul dividendelor de 0,9% al Sherwin-Williams $SHW.
- Dar compania nu este doar un aristocrat al dividendelor, deoarece a plătit și a crescut dividendele timp de 42 de ani consecutivi , ci și prin răscumpărări de acțiuni, care aduc o valoare mare acționarilor.
În 2021 ,Sherwin-Williams $SHWaplătit dividende de 587 milioane de dolari și a răscumpărat acțiuni în valoare de 2,8 miliarde de dolari. De fapt, compania și-a redus numărul de acțiuni cu 8% între 2018 și sfârșitul anului 2021, ceea ce îi sporește profitul pe acțiune și aduce beneficii acționarilor existenți.
O afacere de calitate care merită un preț premium
Sherwin-Williams $SHW este o afacere excelentă care a scăzut mult de la nivelul său maxim. O încetinire a pieței imobiliare ar avea un impact asupra companiei, dar nu există niciun motiv pentru care Sherwin-Williams $SHW să nu poată crește timp de decenii când piața își revine. Un dividend de lungă durată este o recompensă decentă pentru acționari. La acestea se adaugă răscumpărările de acțiuni, care sunt, de asemenea, regulate și care oferă astfel investitorilor o apreciere frumoasă.
Vă rugăm să rețineți că nu este vorba de consultanță financiară. Fiecare investiție trebuie să fie supusă unei analize amănunțite.