Companiile cu dividende sunt întotdeauna interesante pentru investitorii care caută venituri pasive. Dar este și mai bine atunci când prețul acțiunilor companiei în sine crește odată cu dividendele. Astăzi, ne vom uita la 2 care, în opinia analiștilor, au exact acest potențial.

AbbVie $ABBV-0.7%

AbbVie este o companie farmaceutică cu un brand și o reputație puternică, în special în domeniul medicamentelor pentru boli imunitare și gastroenterologie. Cel mai mare medicament al său, Humira, pentru tratamentul artritei reumatoide și al bolii Crohn, generează aproape jumătate din veniturile sale.

AbbVie

ABBV

$170.37 -$1.15 -0.67%

Capital Structure

Market Cap

300.9B

Enterpr. Val.

356.3B

Valuation

P/E

50.7

P/S

5.5

Deschis $171.27

Interval Zilnic $169.54 - $173.88

Interval de 52 de săptămâni $132.70 - $182.89

În ceea ce privește creșterea, AbbVie se confruntă cu provocări pe termen scurt sub forma pierderii brevetului pentru Humira, care expiră în SUA în 2023. Prin urmare, compania își extinde agresiv portofoliul de medicamente prin achiziții și are un portofoliu de medicamente noi în curs de dezvoltare, în special în domeniile neuroștiințelor, oncologiei și imunologiei. Printre medicamentele emblematice din portofoliu se numără Skyrizi, Rinvoq și Imbruvica. Cu ajutorul acestora și al altor medicamente noi, are potențialul de a înlocui o parte din veniturile obținute în urma pierderii Humira.

https://www.youtube.com/watch?v=RDI7_E7QD7M

În ceea ce privește dividendele, compania plătește un randament al dividendelor mai mare decât media, de aproximativ 4,2%. De opt ani, aceasta a crescut dividendele în mod continuu. Dar plata sa înseamnă că dividendul este în prezent puțin în afara opțiunilor. În plus, este posibil ca societatea să fie supusă unei presiuni mai mari pentru a-și menține și crește dividendele după ce a pierdut venituri din Humira.

În general, AbbVie poate genera o creștere a afacerii pe termen mediu în următorii ani, deși mai mult în intervalul procentual inferior cu o singură cifră. Cu toate acestea, menținerea unei rate ridicate a dividendelor va deveni din ce în ce mai dificilă. Piețele sunt îngrijorate că nu va realiza o creștere în acest an după pierderea Humira, ceea ce ar putea avea un impact negativ asupra acțiunilor sale. Prin urmare, achizițiile rămân esențiale pentru menținerea creșterii și a fluxului de dividende. Dar acestea sunt teorii. Dacă ne uităm la declarații, nu arată atât de rău.

AbbVie a fost pe o traiectorie solidă de stabilitate financiară în ultima vreme. Potrivit ultimelor sale rezultate, a plătit 1,4 miliarde de dolari din datorie și a răscumpărat acțiuni în valoare de 2 miliarde de dolari. Datoria totală a companiei este gestionabilă, scadențele sunt repartizate pe 25 de ani, iar ratele dobânzilor sunt mai mici decât costul capitalului propriu.

În ciuda volatilității recente, acționarii pe termen lung par mulțumiți de rezultatele și perspectivele companiei și consideră că aceasta este o achiziție atractivă pe termen lung datorită dividendului în creștere. Compania va trebui să depășească provocarea reprezentată de pierderea brevetului pentru Humira pentru a se dezvolta în continuare, dar un portofoliu puternic de noi medicamente și o situație financiară solidă îi mențin pe analiști într-o notă pozitivă.

Marine Products Corporation $MPX-6.4%

Marine Products Corporation este un mic producător și comerciant de bărci. Principalele sale mărci sunt bărcile cu cabină Chaparral și Robalo.

În ceea ce privește potențialul de creștere, MPX are mai multe provocări. Ei sunt unul dintre jucătorii mai mici de pe piața ambarcațiunilor de agrement, care este dominată în mare parte de câțiva producători mari. Piața ambarcațiunilor de agrement este relativ stabilă, iar creșterea este foarte treptată. Pandemia COVID a stimulat temporar cererea de bărci, dar perspectivele de creștere pe termen lung ale MPX sunt limitate. Cu toate acestea, în prezent, a dat dovadă de o mare putere.

Marine Products…

MPX

$9.45 -$0.65 -6.44%

Capital Structure

Market Cap

327.8M

Enterpr. Val.

250.7M

Valuation

P/E

9.5

P/S

1.0

Deschis $10.11

Interval Zilnic $9.42 - $10.12

Interval de 52 de săptămâni $9.18 - $17.81

În ceea ce privește dividendele, compania plătește un randament al dividendelor de peste 3%. Cu toate acestea, randamentul este la un nivel plăcut de 40%. În general, MPX are oferta de bărci la prețuri competitive. Cu toate acestea, dimensiunea lor mică și impulsul limitat de produse noi înseamnă că nu au multe motoare de creștere.

Compania a avut rezultate bune în primul trimestru al anului fiscal 2023. Veniturile au crescut cu 55%, iar venitul net chiar cu 62%. EBITDA și fluxul de numerar operațional s-au îmbunătățit, de asemenea,.

Dar există riscuri mari - cum ar fi încetinirea economiei. Dar conducerea spune că vor rămâne condiții puternice în 2023, potrivit raportului lor anual . Estimările privind câștigurile pe întregul an sugerează o evaluare atractivă,, chiar dacă prețul este acum foarte ridicat.

În comparație cu colegii, acțiunile Marine Products par mai mult sau mai puțin evaluate corect. În termeni absoluți, ele sunt, de asemenea, apropiate, deși pot oferi o anumită creștere. Situația macroeconomică ar putea reprezenta o amenințare. Din fericire, Marine Products este suficient de sănătoasă pentru a face față unei astfel de încetiniri. Nu are datorii și dispune de numerar și echivalente de numerar de 62,6 milioane de dolari. Aceasta este o poziție excelentă pentru o companie cu o capitalizare de piață de mai puțin de 600 de milioane de dolari.

Disclaimer: Aceasta nu reprezintă în niciun caz o recomandare de investiții. Este pur și simplu rezumatul și analiza mea bazată pe date de pe internet și din alte surse. Investițiile pe piețele financiare sunt riscante și fiecare ar trebui să investească în funcție de propriile decizii. Eu sunt doar un amator care își împărtășește opiniile.