Există multe acțiuni care plătesc dividende lunar, dar investitorii ar trebui cu siguranță să fie interesați de cele care oferă randamente anuale care țin pasul cu rata inflației, care pe termen lung este de aproximativ 7%. Prin urmare, în acest articol, vom analiza companiile care îndeplinesc acest criteriu.
Toate cele patru sunt trusturi de investiții imobiliare (REIT), o structură corporativă care implică obligația de a plăti cel puțin 90% din venitul impozabil acționarilor sub formă de dividende. Trei dintre acestea sunt REIT-uri ipotecare (mREIT-uri), ceea ce înseamnă că investesc în active ipotecare și nu în proprietăți în sine. Ultima operează un portofoliu diversificat de proprietăți industriale și de birouri.
Performanță
Următorul grafic prezintă performanța dividendelor pe cinci ani a fiecăreia dintre aceste companii și, pentru comparație, performanța ETF-ului S&P 500, care urmărește acțiunile din indicele S&P 500.
1. Armour Residential REIT $ARR
Armour Residential REIT cumpără și vinde titluri de valoare garantate cu ipoteci rezidențiale, inclusiv cele emise sau garantate de guvernul federal.
https://www.youtube.com/watch?v=Ja5moShqPpw
- Cu sediul în Vero Beach, Florida, acest mREIT este în funcțiune din 2008.
- Plătește un dividend lunar de 0,10 dolari pe acțiune.
- La un preț de 8,56 dolari pe acțiune, care este cu aproximativ 32% mai mic decât maximul ultimelor 52 de săptămâni, acest lucru se traduce printr-un randament anual ridicat de aproximativ 14%.
- Compania nu a ratat nicio plată lunară de dividende de când a început să le plătească în ianuarie 2011, deci există o anumită experiență și stabilitate.
2. Broadmark Realty Capital $BRMK
Broadmark Realty Capital este specializată în împrumuturi pe termen scurt și de primă clasă pentru constructori, dezvoltatori și investitori în domeniul imobiliar rezidențial și comercial.
- Compania cu sediul în Seattle a fost fondată în 2010 și a devenit publică în 2019 printr-o fuziune SPAC.
- Plătește un dividend lunar de 0,07 dolari pe acțiune.
- La un preț de 8,59 dolari pe acțiune, care este cu aproximativ 22% mai mic decât maximul săptămânii 52 de 11,10 dolari, asta se traduce într-un randament anual frumos de aproximativ 9,8%.
Portofoliul companiei, care se concentrează în mare măsură pe construcții, a rezistat suficient de bine până acum în timpul pandemiei pentru a evita o reducere a dividendelor și ar trebui să ofere stabilitate și chiar oportunități de creștere a acțiunilor odată ce activitatea de construcții se va îmbunătăți.
3. Ellington Financial $EFC
Ellington Financial este un mREIT hibrid care investește în întreprinderi care oferă împrumuturi, împrumuturi de consum și de afaceri, precum și credite ipotecare imobiliare rezidențiale și comerciale.
- Cu sediul în Old Greenwich, Connecticut, acest REIT a fost înființat în 2007.
- Aceasta plătește un dividend lunar de 0,15 dolari pe acțiune.
- La 18,11 dolari pe acțiune, care este cu aproximativ 7,6% sub maximul de 19,60 dolari din cele 52 de săptămâni, aceasta îi oferă un randament anual atractiv de aproximativ 10%.
https://www.youtube.com/watch?v=PSRDSLSpZX8
Compania citează capacitatea sa de a-și schimba alocarea între diferite clase de active ca fiind un motiv pentru a crede în stabilitatea sa viitoare, iar rata de plată de 91,37%, bazată pe estimările de profit pentru 2022, este relativ modestă pentru un mREIT.
4. Gladstone Commercial $GOOD
Gladstone Commercial cumpără, deține și exploatează direct bunuri imobiliare. Aceasta deține un portofoliu de 129 de proprietăți industriale și de birouri închiriate în 27 de state.
- Compania are sediul în McLean, Virginia, și a fost înființată în 2003.
- Plătește un dividend lunar de 0,1254 dolari pe acțiune.
- La un preț de 21,85 dolari pe acțiune, care este cu aproximativ 16% mai mic decât maximul de 26,13 dolari din cele 52 de săptămâni, aceasta oferă un randament anual de aproximativ 7%.
O rată de rentabilitate de 88,76%, bazată pe estimările privind câștigurile pentru 2022, pare rezonabilă, având în vedere rata de ocupare de 97% și capacitatea companiei de a încheia contracte de închiriere pe termen lung cu chiriași de calitate superioară.
Un exemplu este contractul de închiriere pe 15 ani pe care tocmai l-a semnat cu CVG Management Corp. pentru o clădire de birouri pentru un furnizor de automobile, în apropierea unei fabrici de cipuri de 20 de miliarde de dolari, anunțată de Intel lângă Columbus, Ohio.
Am scris de mai multe ori despre REIT-uri și susțin în continuare că acestea sunt companii de foarte bună calitate care merită urmărite și eventual incluse într-un portofoliu.