O oportunitate incredibilă de a face bani pe bursă, o dată la 10 ani, se apropie cu repeziciune

De fiecare dată când apar aceste divergențe, ele se transformă în oportunități de cumpărare generaționale în care prețurile acțiunilor "revin" la tendințele ascendente fundamentale. A fost un an sălbatic pentru acțiuni, nu-i așa? Există o mulțime de temeri pe piața bursieră, nu în ultimul rând recesiunea iminentă. Dar dacă această volatilitate creează oportunitatea secolului?

Ne vine în cale oportunitatea secolului?

Acestaeste punctul de vedere al analistului de investiții Luke Lango, iar o mare parte din informațiile pe care le menționez în acest articol provin de la el și de la echipa sa.

Și iată ce a scris: "Te-ai uita la mine ciudat, destul de sceptic. Și asta e bine. Doar nu ignorați acest lucru - pentru că am o mulțime de date care dovedesc această afirmație. Astăzi ne aflăm la apogeul celei mai mari oportunități de investiție pe piața bursieră... vreodată.Da, sunt conștient de toate problemele cu care se confruntă lumea de astăzi. Există o inflație ridicată și o bancă centrală americană care se angajează pe cea mai agresivă cale de înăsprire a politicii monetare din anii '70 încoace. Războiul a început în Europa pentru prima dată de la cel de-al Doilea Război Mondial încoace. Prețurile mari la benzină și la alimente ne dau bătăi de cap. În China, problema Covid-19 a revenit, iar piața bursieră are cel mai prost început de an din 1942 încoace."

Warren Buffett a spus odată că este mai bine să fii lacom când altora le este frică. Și toată lumea se teme acum. Procentul investitorilor individuali americani cu opinii optimiste este acum de 16,4%. Este cel mai scăzut nivel din 1992. Aceasta înseamnă că investitorii sunt mai puțin optimiști astăzi decât în timpul pandemiei Covid-19, al crizei financiare din 2008 și al prăbușirii dot-com.

Sentiment optimist al investitorilor americani

Nu există nimic altceva decât frică. Iar Buffett ne-ar spune să fim lacomi aici. Ar trebui să ținem cont de acest sfat?

Fenomenul unei piețe bursiere extrem de rare

În ultimele câteva luni, eu și echipa mea am studiat complexitatea prăbușirii burselor de valori din istoria modernă. Și am descoperit ceva uimitor.

Mai exact, am descoperit un fenomen bursier foarte rar, care apare cam o dată la 10 ani. Și oferă în mod constant cele mai bune oportunități de cumpărare din istoria pieței bursiere americane.

Mai mult, am descoperit cum să identificăm cantitativ această anomalie. Chiar mai bine, am găsit o modalitate de a profita la maximum de ea și de a obține profituri uriașe.

Ei bine, oameni buni, ghiciți ce se întâmplă chiar acum?

Acest fenomen de piață extrem de rar apare chiar acum. Iar modelele noastre emit semnale clare de "cumpărare", deoarece fereastra de oportunitate pentru a profita de ea se apropie cu pași repezi. Știu. Având în vedere ceea ce se întâmplă pe piețe în acest moment, acest lucru poate părea contraintuitiv.

Dar îmi pariez cariera pe această afirmație - pentru că nu este o opinie. Este un fapt susținut de date, istorie, statistici și matematică. Luke Lango, cel mai mare fenomen de piață din istorie, se află în spatele ei. El o definește ca fiind cea mai mare oportunitate de piață. Acum probabil că te gândești, bine, Luke, ai atenția mea. Dar unde sunt aceste dovezi?

Prețurile acțiunilor sunt guvernate de principii

Pentru a înțelege evenimentul unic pe care eu și echipa mea l-am identificat, trebuie mai întâi să recunoaștem modelul de comportament al acțiunilor.

Pe termen scurt, acțiunile sunt influențate de o serie de factori, cum ar fi geopolitica, ratele dobânzilor, inflația, alegerile, temerile legate de recesiune... Pe termen lung, însă, acțiunile sunt determinate de un singur lucru: de elementele fundamentale.

În cele din urmă, câștigurile și profiturile influențează prețul acțiunilor. În cazul în care aceste elemente fundamentale cresc în timp, prețul acțiunilor unei companii va urma acest trend și va crește. În schimb, dacă veniturile și câștigurile scad, prețul acțiunilor va scădea. Acest lucru poate părea o simplificare exagerată. Dar, sincer, nu este așa.

După cum puteți vedea, linia albastră (profitul pe acțiune) se potrivește aproape perfect cu linia portocalie (prețul). Aceste două lucruri nu ar putea fi mai strâns corelate. Corelația matematică dintre ele este de fapt de 0,93. Acest lucru este incredibil de puternic. Corelația perfectă este una. Iar anticorelația perfectă este negativă.

Prin urmare, corelația dintre câștiguri și prețurile acțiunilor este la fel de perfect corelată ca orice altceva în lumea reală.

Cu alte cuvinte, puteți să uitați de Fed. Puteți să uitați de inflație. Puteți uita de geopolitică, războaie comerciale, recesiuni, depresiuni și crize financiare.

Le-am văzut pe toate în ultimii 35 de ani. Și, în tot acest timp, corelația dintre câștiguri și prețurile acțiunilor nu s-a rupt niciodată și nici măcar nu a scăzut.

În cele din urmă, profiturile determină prețul acțiunilor. Istoria este clară în această privință. De fapt, din punct de vedere matematic, istoria este la fel de clară în acest sens ca în orice altceva.

Marile divergențe creează mari oportunități

Fenomenul pe care eu și echipa mea l-am identificat este legat de această corelație. De fapt, este legată de "ruperea" acestei corelații.

Din când în când - cam o dată pe deceniu - apare o anomalie rară pe piața bursieră în care câștigurile și randamentele încetează temporar să mai crească prețul acțiunilor.

Noi numim acest lucru "divergență".

În timpul acestor evenimente, companiile înregistrează o creștere a veniturilor și a profiturilor, dar prețurile acțiunilor se prăbușesc temporar din cauza îngrijorărilor macroeconomice. Ca urmare, prețul acțiunilor companiei se îndepărtează de tendința de creștere de bază.

De fiecare dată când apar aceste divergențe rare, ele se transformă în oportunități de cumpărare generaționale în care prețurile acțiunilor revin la tendințele fundamentale de creștere.

Acest lucru s-a repetat de-a lungul întregii istorii a piețelor.

S-a întâmplat la sfârșitul anilor 1980, în timpul crizei economiilor și împrumuturilor. Companiile de creștere de înaltă calitate, cum ar fi Microsoft, și-au văzut prețul acțiunilor prăbușindu-se, în timp ce veniturile și profiturile au crescut constant. Investitorii care au făcut bani pe această divergență și-au dublat banii într-un an. Și, în medie, au obținut randamente incredibile pe termen lung.

Putem vedea că în acel an a existat o creștere foarte mare.

S-a întâmplat din nou la începutul anilor 2000, după prăbușirea dot-com. Companiile de creștere de înaltă calitate, cum ar fi Amazon, și-au văzut prăbușite prețurile acțiunilor. Dar vânzările și câștigurile au crescut în continuare. Investitorii care au făcut bani pe această divergență și-au dublat banii într-un an. Iar acest lucru s-a întâmplat în timpul crizei financiare din 2008. Companiile de creștere de înaltă calitate, cum ar fi Salesforce, și-au văzut prețul acțiunilor prăbușindu-se, în timp ce veniturile și profiturile au continuat să crească. Investitorii care au profitat de această divergență aproape că și-au triplat banii într-un an și au obținut profituri de 10 ori mai mari în doar cinci ani. Acesta este cel mai profitabil model recurent din istoria pieței bursiere. Și acum se repetă, pentru prima dată în 14 ani.

Volatilitatea creează oportunități

Volatilitatea pieței creează întotdeauna oportunități de piață. Așadar, în ultimele șase luni de fluctuații nebănuite ale pieței, ne-am făcut o prioritate din examinarea acestei volatilități. Am încercat să dezvoltăm o strategie de selectare a acțiunilor pentru a face mulți bani pe piețe imprevizibile. Aceste ferestre apar doar o dată pe deceniu, în perioadele de maximă volatilitate a pieței. Acestea se deschid pentru un moment foarte scurt - și numai în anumite stocuri. Dar dacă profitați de ele, cumpărând acțiunile potrivite la momentul potrivit, puteți obține profituri uriașe. Și o puteți face în timp ce toți ceilalți se luptă să supraviețuiască pe o piață turbulentă.

Ultimul cuvânt despre cel mai mare fenomen bursier

Modelele noastre sugerează că aceasta este cea mai mare divergență înregistrată vreodată. Acest lucru înseamnă că potențialele câștiguri care pot fi obținute vor fi, de asemenea, cele mai mari.

În încheiere, majoritatea informațiilor provin dintr-un raport al lui Luke Lang și al echipei de la Investorplace și nu reprezintă opinia mea personală sau un sfat de investiții, dar mi s-a părut foarte interesant, deoarece unele dintre indicii sugerează că acest lucru s-ar putea întâmpla, evident, momentul este important, dar consider deja că este o intrare interesantă atunci când unele dintre companiile bine cunoscute la nivel mondial sunt la 60-70% din ATH și totuși au rezultate financiare bune.